宁夏军马场的来历可以追溯到明朝时期。明朝时期，宁夏镇驻军在中山公园一带设立了军马场，称之为“马营”。这也是陕西备御东边墙（长城）值班军的指挥机构（都司衙门）与营房区，故民间又泛称其为“西马营”。

20世纪50年代前，这里是饲养战马的营地，一匹又一匹骏马从这里奔赴贺兰山口、长城堡寨。1968年秋，军马场变成了“解放军总后勤部贺兰山五七干校”的首脑机关所在地，数以万计的现役军官集聚沙城，其中有许多高级将领。